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风险管理是期权交易重中之重,你为什么做不好?

近些年来,交易行业发展迅速,网上交易开始流行,零售交易者也在期待从网上交易市场中捞一笔。年青的您,看到满屏不断跳动的价格战和K线图,心中难免激动,撸起袖子就要大干一场。

不过,当真正进入市场后,初出茅庐的交易者才明白,要想保住本金是很难的,更别提赚钱了。原本希望外汇市场成为自己的提款机,但没想到自己的口袋却变成了别人的提款机。它们忽视了市场风险,更谈不上异常重要的风险管理。

实际上,一个交易者的完整交易系统的组成,不仅包括交易策略,还包括如何管理资金和如何控制风险。

成功者的风险意识都很高,80%以上的顶级交易者认为,风险管理是交易者必备的交易素质之一。许多顶尖交易员对刚接触外汇交易的人的建议是,提高风险管理能力——“做风险管理者,而非交易员”。

风险管理是期权交易重中之重,你为什么做不好? 基础知识  第1张

风险管理定义

保罗•都铎•琼斯:

别老想着赚钱,考虑一下如何保护已经赚到的钱。

全球顶尖交易员的想法和想法果然不同,都铎•琼斯的一句话精确地解释了风险管理的含义。风险管理就是想办法控制损失。你们必须知道自己在冒多大的风险,能承受的又有多少。

该声明告诉我们,在每笔交易中,都应设定一个理想或可控制的风险门槛,并确保其绝对不会超出此限度。每个风险阈值都是指你愿意为每笔交易承担的最大损失——风险管理就是这样简单。要控制好赢利欲望,把风险控制在自己能控制的范围内。那是你的使命。

交易资金要求

“老实说,我不看市场,我只看风险、回报和资金。”将200万美元交易成长到8亿美金的顶级交易员赖瑞·海特(Larry Hite)如是说。

这就是说,交易资金可以用来很好的计算你的风险。交易资金是你准备用于交易的金额。考虑一场交易时,你首先是决定自己在交易中能承受多少亏损,然后在这个金额的基础上翻倍投入(通常5倍以上)。如果减去可能的最大亏损,你仍然留有足够的交易保证金,那么这个资金投入还算合理。

有些交易者认为,每次交易的风险不要超过资金的1%,假设账户有100,000美元,那么风险,即最大亏损就控制在1,000美元。当资金亏损过多,可能调整风险至1%以下。这个保守型交易者常用的策略。

不过,也有些交易者认为,每一场交易都是不同的,因此风险可以根据实际情况进行调整。

假设你有30000美元,并不意味着你每场交易都应该冒300美元的风险。只要超出你的心理承受能力,这个风险就是不合适你的。假设你对一场交易的预测很好,你自然可以多投入一点。风险是多面且灵活的,而大多数交易者容易忽视这一点。

每笔交易资金不超过总账户的2%

每笔交易根据不同波动来调整止损和止盈,也能够确保稳定的风险回报比例。尽管每笔交易的止损范围都有所变化,但是,风险应该要保持一致。每一笔交易的风险应该不超过账户资金的2%。

下面看两个例子,表格展示如何根据波动性调整止损和头寸大小:

尽管风险总是固定的2%,但是在低波动期间,交易者可能购买的合约更多,因为这时候的止损更窄。

一定要记住,确定止损范围是第一步。大多数交易新手总是从确定自己要买入的合约量入手,再看设置止损。这个顺序就本末倒置了。

另外,标准的头寸大小设置方法是用一个固定的比例,即交易者确定每笔交易他愿意投入的资金风险比例。这个数字通常都在1%-3%之间。账户资金越多,这个比例就越低。

如果你的账户有10000美金,你愿意每笔投入100美金,那么风险比例是1%。一旦交易对你不利,止损触发了,那么你将亏损这100美金。

固定风险比例的好处在于,你对自己每一笔交易都心中有数,账户资金的波动有限,你能够很好的控制账户。

概述

关键不在于你的决定是对还是错,而在于你在正确的时候会赚多少钱,在错误的时候会亏多少。

风险管理是必要的,不要死得太快。汇率市场上不够谨慎,你损失的是自己的辛苦收入。假如抱着试试看,玩玩的心态,想在短期内捞到一张票,奉劝你另谋出路,不要来外汇市场。

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